工农中建交邮六大行绝对是国之重器,从长期投资的角度,应该是首选,但六家银行的投资价值又有一些差距,在此进行一个系统的分析。
一、六大行的上市时间、价格、年均收益率
1、工行,上市时间2006年10月27日,发行价3.12元,现价4.33元,不但有股价上涨的收益,也获得高额的分红的收益,每股累计分红为3.408元,年均收益率为9.25%
2、农行,上市时间2010年7月15日,发行价2.68元,现价2.76元,每股累计分红为2.084元,年均收益率为6.21%
3、中行,上市时间2006年7月5日,发行价3.08元,现价3.0元,每股累计分红为2.584元,年均收益率为5.08%
4、建行,上市时间2007年9月25日,发行价6.45元,现价5.49元,每股累计分红为3.939元,年均收益率为3.07%
5、交行,上市时间2007年5月15日,发行价7.9元,现价4.51元,每股累计分红为3.535元,年均收益率为0.12%
6、邮储银行,上市时间2019年12月10日,发行价9.5元,现价4.66元,每股累计分红为2.084元,年均收益率为-14.6%
这六家银行中,发行时间最早的是中行和工行,是在2006年发行的。发行最晚的邮储银行,是在2019年发行的。年均收益率从高到低排名依次为:工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行、邮储银行。
二、六大银行每年的分红情况
1、工商银行
2007 | 2008 | 2009 | 2010 | 2011 | 2012 | 2013 | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 累计 |
0.016 | 0.133 | 0.165 | 0.17 | 0.184 | 0.203 | 0.239 | 0.262 | 0.255 | 0.233 | 0.234 | 0.241 | 0.251 | 0.263 | 0.266 | 0.293 | 3.408 |
2、农业银行
2010 | 2011 | 2012 | 2013 | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 累计 |
0.119 | 0.054 | 0.132 | 0.157 | 0.177 | 0.182 | 0.167 | 0.17 | 0.178 | 0.174 | 0.182 | 0.185 | 0.207 | 2.084 |
3、中国银行
2007 | 2008 | 2009 | 2010 | 2011 | 2012 | 2013 | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 累计 |
0.04 | 0.1 | 0.13 | 0.14 | 0.146 | 0.155 | 0.175 | 0.196 | 0.19 | 0.175 | 0.168 | 0.176 | 0.184 | 0.191 | 0.197 | 0.221 | 2.584 |
4、建设银行
2008 | 2009 | 2010 | 2011 | 2012 | 2013 | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 累计 |
0.176 | 0.084 | 0.202 | 0.212 | 0.237 | 0.268 | 0.3 | 0.301 | 0.274 | 0.278 | 0.291 | 0.306 | 0.32 | 0.326 | 0.364 | 3.939 |
5、交通银行
2008 | 2009 | 2010 | 2011 | 2012 | 2013 | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 累计 |
0.15 | 0.25 | 0.2 | 0.2 | 0.02 | 0.1 | 0.24 | 0.26 | 0.27 | 0.272 | 0.286 | 0.3 | 0.315 | 0.317 | 0.355 | 3.535 |
6、邮储银行
2020 | 2021 | 2022 | 累计 |
0.21 | 0.209 | 0.247 | 0.666 |
从每年的分红情况看,六大行近五年的每股分红都保持一定的增长。
三、六大银行股息率情况
六大行目前股息率情况,工商银行6.76%,农业银行7.5%,中国银行7.36%,建设银行6.63%,交通银行7.87%,邮储银行5.3%。
股息率从高到低依次为:交通银行、农业银行、中国银行、工商银行、建设银行、邮储银行。
四、六大行近几年除权后填权情况
1、工商银行
工商银行除权前的股价2017年5.23元,2018年5.66元,2019年5.93元,2020年5.25元,2021年5.2元,2022年4.79元,2017年,2018年,2019年除权后进行了填权,而2019年,2020年,2021年除权后没有填权,一年下一个台阶。
2、农业银行
农业银行除权前的股价2017年3.59元,2018年3.79元,2019年3.82元,2020年3.64元,2021年3.27元,2022年2.95元,由此可以看出,2017-2019填权,2019-2022贴权,每年下一个台阶。
3、中国银行
2017年3.81元,2018年3.79元,2019年3.88元,2020年3.67元,2021年3.35元,2022年3.3元左右,2017年,2018年基本填权,2019年,2020年没有填权,2021年-2022年基本填权。
4、建设银行
2017年6.44元,2018年6.8元,2019年7.4元,2020年7.17元,2021年6.3元,2022年6.09元,由此可以看出,2017年,2018年建设银行除权后填权,2019年,2020年,2021年,2022年建设银行除权后贴权
5、交通银行
交通银行除权前的股价2017年6.19元,2018年6.01元,2019年6.12元,2020年5.44元,2021年4.82元,2022年4.99元,由此可以看出,2017-2018贴权,2018-2019填权,2019-2021贴权,2021-2022填权。
6、邮储银行
邮储银行是2019年上市的,上市当日收盘价5.61元,从最近几年除权前的股价来看,2020年5.22元,2021年4.97元,2022年5.29元,2021年到2022年开始填权了。
从除权后填权贴权的趋势来看,2022年除权后是否填权的概率由高到低依次为:交通银行、中国银行、邮储银行、建设银行、工商银行、农业银行。
五、投资价值结论
根据以上分析,六大行的投资价值依次为:交通银行、中国银行、工商银行、农业银行、建设银行、邮储银行。